興業投資：商品貨幣領漲非美 關注全球制造業PMI

2015年11月2日

美元指數

上周五美國公布的一系列經濟數據表現良莠不齊，且部分投資者對美元當周稍早漲勢進行獲利了結，打壓美元指數連續第二日回落，至97關口附近。數據顯示，美國9月個人收入和支出月率幾近停滯，均僅增長0.1%，同時9月核心PCE物價指數年率維持在1.3%，表明美國國內需求在近期強勁的增長后開始顯示出冷卻的跡象，拖累美指一度觸及日低95.53。美國10月芝加哥PMI超預期升至56.2，但10月密歇根大學消費學者信心指數終值回落至90.0。此外，中國政府上周五宣布逐漸開放境內居民對海外投資的消息令離岸人民幣匯率大漲，刷新8月匯改以來新高，也為美元帶來壓力。在美聯儲12月有可能啟動加息的背景下，市場對美元未來走勢信心增強，近幾日即便出現回調，但幅度料也有限。今日關注美國10月Markit制造業采購經理人指數終值和ISM制造業采購經理人指數。

技術面，日圖維持高位整理，前期雙頂頸線(96.60一線)仍提供較強支持，位于該檔上方仍有進一步上行空間。

關鍵阻力：97.30/97.70/98.0

關鍵支持：96.60/96.30/96.0

今日建議：

小時圖延續上周高點(97.70附近)以來的溫和震蕩下行，初步支持關注96.60;4小時圖陷入高位整理，短期升勢未遭破壞。短線操作上建議在96.60一線做多，止損設于96.30之下，目標先看97.30，進一步97.70。

歐元/美元

歐元沖高回落，美元走低支持一度支持歐元盤中上探1.1080一線阻力，但歐央行進一步寬松的預期拖累歐元回吐大部分漲幅，至1.10關口附近。歐元區10月CPI年率初值自-0.1%略微升至0%，仍然遠遠低于歐洲央行的目標位，加大該行12月加碼寬松的壓力。此前，歐央行行長德拉基幾乎已經承諾要在12月放寬貨幣政策。今日關注歐元區及成員國意法德10月制造業PMI終值。

技術面，日圖上探200日均線(1.1080附近)受回落，不破該位或繼續承壓，長上影線暗示上行阻力強大。

關鍵阻力：1.1080/1.1120/1.1170

關鍵支持：1.0970/1.0930/1.0900

今日建議：

小時圖在1.1080下方受回落，射擊之星形態需警惕繼續走低風險;4小時圖整體維持短期跌勢，隨機指標自超買區域持續下行，暗示存在進一步走弱需求。日內操作上建議1.1080附近做空，止損設于1.1120，目標先看1.0970，進一步1.0930。

英鎊/美元

上周五英國消息面稀疏，市場繼續消化英國央行升息的時間可能早于之前預期的影響，英鎊大幅攀升至1.54關口上方，盤中觸及1.54666的八日高位。上周四評級機構標普警告稱，如果英國公投結果為脫離歐盟，其AAA評級至少會被下調一個級別，如果英國與歐盟關系惡化，或是脫歐導致蘇格蘭脫離英國，則評級將被下調兩個級別，但對英鎊影響有限。目前市場焦點已轉向本周四英國央行季度通脹報告及利率決議，屆時關注有關英央行對加息的線索。今日關注英國10月制造業PMI。

技術面，日圖自兩周低位強勢飆升，但1.5470附近存在較強阻力，上破后有望進一步走高。

關鍵阻力：1.5470/1.5500/1.5540

關鍵支持：1.5400/1.5370/1.5320

今日建議：

小時圖在1.5250附近尋得支持拉升，上行勢頭強勁;4小時圖維持超短期升勢，短期均線呈多頭排列，或支持匯價進一步走高。日內操作上建議1.5400一線做多，止損設于1.5370，目標看1.5470，上破后跟進。

美元/日元

上周五美元/日元劇烈震蕩，日央行維穩貨幣政策推動美元/日元短線暴跌60點后迅速收復跌勢并進一步激增刷新一周高點121.47，但之后又盡數回吐升幅至120.60附近。日本央行在利率決議中傾向保留有限的可選方案，寄望在不擴大刺激政策的情況下，經濟能克服中國增長放緩的影響，降低日央行未來加碼寬松的可能性。不過，日央行在半年度經濟前景與高中下調今明兩年通脹和GDP預期，并將實現2%物價目標的時間推后約六個月至2016財年下半年，日央行行長黑田東彥也聲稱，若通脹趨勢面臨威脅，會毫不猶豫地調整政策，日元后市仍不容樂觀。今日關注日本10月制造業PMI。

技術面，日圖維持近期整理期間頂部下方震蕩，上下突破后才能明確進一步方向。

關鍵阻力：120.80/121.0/121.30

關鍵支持：121.0/119.70/119.40

今日建議：

小時圖短暫上探121.50阻力后震蕩回落，隨機指標暗示有進一步走弱需求;4小時圖維持高位整理，120.0整數關附近存在較強支持。日內操作上建議121.0-121.50區間內高拋低吸為主，緊設止損，及時鎖定盈利，上下突破后跟進。

紐元/美元

紐元/美元連續第二日走高，中國央行資本管制進一步放開，當日宣布逐漸放開境內居民對海外投資的消息刺激人民幣大漲，加之前一日中國放開“二孩”政策限制潛在有望加大對新西蘭乳制品的需求，紐元從中獲益。今日新西蘭消息面缺乏，繼續關注人民幣表現及美國經濟數據。

技術面，日圖二連陽升至20日均線上方，短線上行動力仍存。

關鍵阻力：0.6820/0.6860/0.6900

關鍵支持：0.6740/0.6700/0.6650

今日建議：

小時圖延續溫和震蕩上行，MA20支撐明顯;4小時圖重返MA100上方，延續短線反彈勢頭，或有望挑戰前期高點0.6860。日內操作上建議0.6740一線做多，止損設于0.6700，目標先看0.6820，進一步0.6860。

美元/加元

美元/加元連續第三日走低，盤中觸及一周低點1.3054，但仍守住20日均線。美國石油鉆井平臺數量連降九周，暗示美國原油產量可能在未來數月減少，推動國際油價反彈走高，刺激加元走高，人民幣的強勁表現則進一步推波助瀾商品貨幣升勢。今日關注國際油價及全球股市表現。

技術面，日圖受1.3280一線阻力打壓持續回落，5/10日均線死叉或加重下行壓力，關注20日均線支持(1.3050附近)，下破后或加速走低。

關鍵阻力：1.3100/1.3140/1.3180

關鍵支持：1.3050/1.3020/1.2950

今日建議：

小時圖快速跌破MA200支持，4小時圖受阻1.3280后持續回調，MA5/10死叉或加重下行壓力，初步支持關注MA100。日內操作上建議1.3100一線做空，止損設于1.3140，目標先看1.3050，不破該檔尋求反手做多機會。