興業投資：歐央行推遲加息預期 歐元崩潰狂跌300點

2018年6月15日

歐元/美元

周四歐央行在利率決議上維持三大利率和資產購買規模不變，不過明確今年年底會結束量化寬松政策，符合市場預期。但歐央行同時聲明當前利率水平將至少持續到明年夏天。聲明發布之后，市場下調了歐央行明年加息的預期概率，決議公布后，歐元短線急升至1.18一線上方之后暴跌近120點，在德拉基在之后的講話中表示不應該過度放大政府政策方面的變化，歐元的進展是不可逆的。未來利率調整取決于數據和通脹進展。德拉基的鴿派講話，加上晚間良好的美國零售銷售數據，導致歐元加速下滑近200點，最低觸及半個月低位1.1559，基本回吐半個月來的漲幅，收在1.1562。日內預計鴿派決議或持續打壓歐元。今日可關注歐元區通脹數據，預計歐元區5月CPI年率或增長1.9%。

日圖隔夜一根大陰燭悉數回吐此前半個月的漲幅，或有望重新下探1.15一線。4小時圖1.1850附近受阻大幅下挫，短期均線系統空頭向下發散。1小時圖1.1830一線以來的下行動能異常強烈。日內建議可在1.1590附近做空。

支撐位：1.1520/1.1500/1.1450

阻力位：1.1530/1.1600/1.1700

英鎊/美元

隔夜英國公布的數據顯示，因溫暖天氣和王室婚禮促進消費，英國5月零售銷售月率大幅增長1.3%，遠超預期0.5%，年率增長3.9%，創14個月新高;核心零售銷售月率增長1.3%，同樣遠超預期0.3%。靚麗數據緩解了市場對脫歐沖擊經濟的憂慮，短線拉升英鎊逾50點至當日最高1.3445，但歐元盤中暴跌拖累英鎊也在該時段一瀉千里，重挫近200點，最低下探半個月低位1.3252，最終收在1.3253。日內關注脫歐最新進程和美元表現。

技術上，日圖隔夜大幅下挫重新下探半年多低位附近，保持中期震蕩下行走勢。4小時圖長期下行趨勢線整理保持良好。1小時圖1.3445一線以來的下行動能異常強烈，均線系統空頭向下發散。日內建議可在1.3285附近輕倉做空。

支撐位：1.3230/1.3200/1.3175

阻力位：1.3300/1.3340/1.3460

美元/日元

周四美元/日元盤中經歷“過山車”走勢，亞歐時段震蕩下挫至當日最低109.90，歐央行決議公布之后，美元/日元快速從低位拉升走強，實現V型反彈，最終大幅收高，收盤報110.62。保持震蕩上行走勢。稍后重點關注日央行利率決議，自從2016年1月以來，日央行至今一直維持-0.1%的利率，以及80萬億日元不變。預計日央行仍將在本次決議上維持政策不變。重點關注下午日央行行長黑田東彥的講話，如果講話仍維持寬松基調，料對日元影響有限，但如果釋放不同的信號，有望引爆日元多頭。

日圖維持震蕩上行走勢，企穩于110關口上方有可能進一步向上測試110.90附近位置。4小時圖保持在MA20上方有望推動匯價進一步走高。1小時圖震蕩上行走勢保持良好。日內建議可在110.30附近輕倉做多。

支撐位：110.15/109.20/108.30

阻力位：111.00/111.40/112.00

澳元/美元

周四亞市早盤，澳大利亞就業數據顯示，澳大利亞5月失業率下降至5.4%，好于預期5.5%;但就業人口僅增長1.2萬，不及預期增長1.9萬;就業參與率從65.6%下降至65.5%。參差不齊的就業報告令澳元短線下挫近20點。不過澳元的大跌同樣出現在歐央行決議公布之后，呈現瀑布式下瀉，當日狂瀉逾110點，最低下探一個月低位0.7463，并收在該位置附近，依舊保持在中期下行通道之中。今日繼續關注美元走勢。

日圖受下行通道頂部的打壓連續多日下挫，隔夜的大陰燭暗示下方仍有下行空間。4小時圖隨機指標進入超賣區，但仍維持看跌。1小時圖下行動能強烈，均線系統空頭向下排列良好。日內建議可在0.7490一線做空。

支撐位：0.7445/0.7420/0.7400

阻力位：0.7480/0.7500/0.7525