興業(yè)投資： 美債收益率重回3% 日元領跌非美

2022年6月7日

周一美債10年期收益率重新站上3%，推動美元進一步小幅反彈，盡管全球股市飄紅。非美貨幣中，日元表現(xiàn)最為疲弱，兌美元跌超180點，再次刷新逾20年低點。歐元進一步小幅下挫，但英鎊輕微持穩(wěn)因英國首相約翰遜贏得黨內(nèi)不信任投票。商品貨幣中，澳元和紐元延續(xù)上周五的跌勢進一步小幅走低，加元在反彈高位附近拉鋸。

美債10年期收益率在5月9日自高點回落以來，上周重新企穩(wěn)走高，并在隔夜重新站上3%上方，凸顯市場對美聯(lián)儲在9月繼續(xù)加息50個基點的預期正在升溫。美債收益率和美元指數(shù)高度相關，此前美債收益率跌回3%下方，美元指數(shù)開始加速下行，而在美元指數(shù)有所企穩(wěn)之際，美債收益率重新走高，可能為美元指數(shù)提供進一步上行動能。美債收益率重新上行，使得對利率敏感的日元再次快速下跌。

英國方面，359名保守黨議員中有148人投票希望約翰遜下臺，未達到通過不信任動議所需要的180票;211名保守黨議員在表決中支持約翰遜。約翰遜繼續(xù)擔任英國保守黨黨首和英國首相，且在未來12個月之內(nèi)不會再面臨不信任投票。

日內(nèi)關注澳儲行利率決議，如果澳儲行加息超過25個基點，將被視為鷹派，有利于澳元短線企穩(wěn)走高。不過，日內(nèi)市場情緒的變化，對澳元的影響可能更大。其它方面缺乏消息，美元有望維持相對強勢。

基本面

技術面

歐元/美元

日圖隨機指標受下降趨勢線打壓，匯價連續(xù)兩日小幅下行，有望進一步走低，初步支持關注1.0650。4小時圖反彈未能創(chuàng)新高，仍偏弱勢。小時圖上行探及1.0750一線后震蕩下行，仍沒有止跌信號。日內(nèi)建議1.0700下方做空，止損1.0720，先看1.0650。

支撐位 ： 1.0650 1.0625 1.0600

阻力位： 1.0700 1.0720 1.0755

英鎊/美元

日圖暫時在1.2450上方企穩(wěn)，波幅收窄，震蕩偏弱。4小時圖在MA100上方拉鋸，關注能否企穩(wěn)該線。小時圖一度拉升上探1.2580，隨后震蕩走低但在前期低點附近存在支持。日內(nèi)建議尋求1.2460-1.2580區(qū)間操作，突破跟進。

支撐位： 1.2460 1.2400 1.2330

阻力位： 1.2580 1.2600 1.2650

美元/日元

日圖突破前期高點131.30附近水平，上行動能猛烈。4小時圖強勢拉升，短期均線向上發(fā)散提供支持。小時圖幾乎不帶陰線，多頭仍占主導。日內(nèi)建議關注132.30上方維持做多。

支撐位： 132.30 132.00 131.50

阻力位： 133.00 133.50 133.85

黃金

日圖逼近近期震蕩支持1835附近，不過分看空。4小時圖在MA200受阻回落，下行力度有限，暫時看震蕩。小時圖短期均線下行提供打壓，仍看空。日內(nèi)建議謹慎操作，關注1835一線表現(xiàn)決定進一步方向。

支撐位： 1835 1828 1820

阻力位：1846 1853 1858

白銀

日圖沖高測22.50后回踩21.85一線，仍維持在近期區(qū)間震蕩。4小時圖繼續(xù)受阻MA200，但下行力度有限。小時圖上行在前高22.50一線受阻回落，但沒有刷新低。日內(nèi)建議關注22.50-21.80區(qū)間機會，突破跟進。

支撐位： 21.80 21.50 21.00

阻力位： 22.50 22.80 23.00